Giá khí đốt tự nhiên của châu Âu tiếp tục tăng do lo ngại gián đoạn nguồn cung dai dẳng, trong khi giá khí đốt tự nhiên của Hoa Kỳ tăng khi EIA báo cáo lượng hàng tồn kho bổ sung thấp hơn dự kiến. Sau đây là những gì đang diễn ra trong các mặt hàng, từ năng lượng đến kim loại đến nông nghiệp
Năng lượng – Henry Hub tăng nhờ báo cáo hàng tồn kho tăng giá
Thị trường dầu mỏ đang giao dịch đi ngang với mức tăng nhẹ vào sáng nay sau khi thị trường tài chính nói chung phục hồi dần. Những người tham gia thị trường cũng đang đánh giá căng thẳng ở Trung Đông. Một báo cáo hàng tồn kho hàng tuần tăng giá, cùng với việc đóng cửa mỏ dầu Sharara (mỏ dầu lớn nhất Libya) trong tuần này, đã hỗ trợ thêm cho giá dầu ở mức thấp hơn.
Tại Singapore, lượng dự trữ sản phẩm dầu tăng 485 nghìn thùng trong tuần qua lên 45,8 triệu thùng tính đến ngày 7 tháng 8 năm 2024. Sự gia tăng này chủ yếu là do sản phẩm chưng cất trung gian, với lượng dự trữ này tăng 640 nghìn thùng trong tuần báo cáo. Tổng lượng dự trữ sản phẩm dầu tại Singapore vượt quá mức trung bình năm năm là 44,9 triệu thùng tại thời điểm này trong mùa.
Dữ liệu mới nhất từ Insights Global cho thấy lượng tồn kho sản phẩm tinh chế tại khu vực ARA đã giảm 86 nghìn tấn trong tuần qua xuống còn 5,73 triệu tấn. Sự sụt giảm này là do lượng tồn kho xăng giảm 62 nghìn tấn xuống còn 1,01 triệu tấn trong tuần báo cáo. Tuy nhiên, lượng tồn kho dầu diesel tăng 58 nghìn tấn đã giúp bù đắp một phần cho lượng tồn kho các sản phẩm khác giảm.
Tại Hoa Kỳ, giá hợp đồng tương lai Henry Hub tháng trước đã tăng lên mức cao nhất trong ngày là 2,2 đô la/MMBtu vào hôm qua sau khi lượng dự trữ thấp hơn dự kiến trong báo cáo hàng tồn kho hàng tuần. Các số liệu gần đây từ báo cáo lưu trữ của EIA cho thấy lượng dự trữ khí đốt tự nhiên đã tăng 21bcf trong tuần qua, thấp hơn mức dự kiến là 24,5bcf và thấp hơn mức trung bình 5 năm là 38bcf. Nhiệt độ trên khắp Hoa Kỳ ở mức cao hơn so với mức trung bình theo mùa trong tuần kết thúc vào ngày 1 tháng 8, dẫn đến nhu cầu trong nước cao hơn đối với khí đốt tự nhiên cho mục đích làm mát.
Giá khí đốt châu Âu tăng trong phiên thứ ba liên tiếp vào hôm qua với 4,3% DoD và vượt ngưỡng 40 EUR/MWh lần đầu tiên kể từ ngày 4 tháng 12 năm 2023. Động thái này phần lớn là do rủi ro kéo dài về khả năng gián đoạn vận chuyển nhiên liệu của Nga qua Ukraine. Tuy nhiên, dữ liệu mới nhất từ GIE cho thấy kho lưu trữ của châu Âu đã đầy hơn 86%, cao hơn nhiều so với mức trung bình 5 năm là 78%. Chúng tôi vẫn kỳ vọng kho lưu trữ sẽ đầy gần 100% trước mùa đông.
Kim loại – Vàng phục hồi
Giá vàng đã phục hồi hôm qua lên trên 2.425 đô la/oz trong bối cảnh thị trường tài chính nói chung ổn định và nỗi lo suy thoái kinh tế lắng xuống. Kỳ vọng về việc cắt giảm lãi suất của Hoa Kỳ vào tháng 9 (với thị trường chia thành mức cắt giảm 25 điểm cơ bản và 50 điểm cơ bản) tiếp tục hỗ trợ vàng về cơ bản. Báo cáo thất nghiệp hàng tuần từ Hoa Kỳ tốt hơn dự kiến và giúp xoa dịu những lo ngại về kinh tế trong thời gian tới. Khi nỗi lo suy thoái kinh tế lắng xuống, giá bạc cũng đã phục hồi hơn 3% vào hôm qua.
Theo Shanghai Metals Market (SMM), sản lượng nhôm của Trung Quốc là 3,68 triệu tấn vào tháng 7, phần lớn không đổi so với sản lượng 3,67 triệu tấn do Cục Thống kê Quốc gia báo cáo vào tháng 6 năm 2024. NBS có thể sẽ công bố số liệu sản xuất chính thức cho tháng 7 vào tuần tới. Sản lượng nhôm của Trung Quốc phần lớn không đổi ở mức khoảng 3,5-3,7 triệu tấn mỗi tháng kể từ tháng 8 năm 2023, phản ánh sự chậm lại trong tăng trưởng nguồn cung. SMM cũng ám chỉ rằng công suất hoạt động và mức sử dụng vẫn ổn định phần lớn trong tháng 8 cho đến nay, điều này cho thấy nguồn cung ổn định trong thời gian tới.
Nông nghiệp – Ấn Độ có thể gia hạn lệnh cấm xuất khẩu đường
Các báo cáo thị trường gần đây cho thấy Ấn Độ có thể tiếp tục hạn chế xuất khẩu đường trong mùa hiện tại để hỗ trợ nguồn cung trong nước và tăng sản lượng ethanol trong nước. Vào tháng 10, chính phủ đã gia hạn lệnh cấm xuất khẩu đường để giữ giá trong nước ở mức thấp trước thềm cuộc bầu cử quốc gia (từ tháng 4 đến tháng 6). Tương tự như vậy, chính phủ có thể gia hạn lệnh hạn chế xuất khẩu đường để đạt được tỷ lệ pha trộn ethanol lên 20% vào cuối tháng 10 năm 2026. Điều này bất chấp kỳ vọng của Hiệp hội các nhà sản xuất đường và năng lượng sinh học Ấn Độ rằng lượng đường tồn kho cuối kỳ trong nước có thể tăng lên 9,1 triệu tấn vào cuối mùa 2023/24, đủ để đáp ứng nhu cầu tiêu thụ trong nước, xuất khẩu và chương trình pha trộn ethanol.
Báo cáo mới nhất từ Hội đồng Ca cao và Cà phê Quốc gia cho thấy sản lượng ca cao của Cameroon trong mùa vụ 2023/24 (tháng 8 năm 2023 – tháng 7 năm 2024) đã tăng lên 266,7 nghìn tấn, tăng 1,2% so với mức 263,6 nghìn tấn cùng kỳ năm ngoái. Ngược lại, xuất khẩu từ quốc gia này giảm 0,6% xuống còn 185,6 nghìn tấn trong cùng kỳ nói trên.
USDA đã công bố báo cáo doanh số xuất khẩu ngũ cốc hàng tuần, cho thấy doanh số xuất khẩu lúa mì hàng tuần đã tăng lên 386kt trong tuần kết thúc vào ngày 1 tháng 8 từ mức 286,6kt được thấy vào tuần trước, nhưng giảm 561,2kt so với cùng kỳ năm ngoái. Những con số này vẫn cao hơn khi so sánh với kỳ vọng trung bình của thị trường là 363kt. Tương tự, các lô hàng xuất khẩu đậu nành của Hoa Kỳ đã tăng vọt lên 1.310,6kt trong tuần, cao hơn mức 1.008,5kt trong tuần trước nhưng giảm so với mức 1.503kt của một năm trước. Các thị trường kỳ vọng một con số gần 913kt. Đối với ngô, cơ quan này báo cáo rằng doanh số xuất khẩu của Hoa Kỳ đã giảm xuống còn 734,5kt, so với mức 878,8kt của một tuần trước và mức 908,8kt của một năm trước. Thị trường kỳ vọng những lô hàng xuất khẩu này sẽ vào khoảng 850kt.
Nguồn: ING
